互认基金销售火爆！全解析及关注名单附上

发布日期：2025-02-04 22:31    点击次数：80

近期，互认基金在销售市场掀起了一股热潮，多只产品短时间内便告售罄。那么，什么是互认基金？哪些基金值得买？与QDII基金有何区别？又有哪些优势劣势？本文将为您一一解答，并附上全部互认基金名单及十问十答。

一、互认基金基础解析

互认基金，简而言之，就是符合一定条件的内地及香港基金，在获得两地监管机构的认可后，可在对方市场公开销售。其中，香港互认基金的管理人须为在港注册经营的持牌机构。自2015年中国证监会发布《香港互认基金管理暂行规定》以来，香港互认基金开始在内地售卖，并于2024年迎来了新的进展。

截至2025年1月7日，21家基金管理人注册发行了127只香港（北上）互认基金，总规模仍有较大增长空间。这些基金管理人包括国际资管机构、港资系机构以及中资系机构，为投资者提供了多元化的选择。

二、互认基金与QDII基金的区别

互认基金与QDII基金在多个方面存在差异。中信建投认为，互认基金不受QDII额度限制，仅受两地销售比例限制，且份额丰富，提供了定期派息以及累计份额的选择。此外，互认基金在信息披露方面更为透明，会提供月度的基金报告向投资人披露基金资产持仓的情况。中金财富则认为，相较QDII，互认基金更适合全球资产配置主动管理策略的投资人群。

三、香港互认基金的优势

香港互认基金具有五大优势：一是作为全球资产配置工具，为内地投资者提供了境外资产配置的有效渠道；二是受到严格的监管要求，降低了投资者踩雷的风险；三是香港作为国际金融中心，当地的资管机构拥有丰富的全球资产配置经验；四是低门槛、高额度，且不受QDII额度限制；五是提供了多种份额选择，可以对冲汇率风险。

四、互认基金的份额区别与税收问题

与内地基金简单的A类、C类份额不同，香港互认基金的份额种类要多得多。投资者在选择时需仔细辨别不同份额的区别，如是否对冲汇率风险、是否分红等。此外，购买香港互认基金时，基金分红需按20%的税率缴纳个人所得税，而价差收益则暂时免征个人所得税。

五、互认基金怎么选？买哪个？

对于股票型互认基金，投资者主要需考量底层国别偏好。而对于债券型互认基金，则可以关注其主要投向。本文综合推荐了两只基金：百达策略收益和南方东英精选美元债券基金。前者持仓以美债和美股为主，后者则主要配置美元计值债务证券。

六、买互认基金有哪些风险？

虽然香港互认基金具有诸多优势，但投资者在购买时也需关注费率、资金效率、汇率风险等问题。华泰证券研报指出，香港互认基金的费率水平要高于内地公募基金和国际QDII基金，且存在资金交易结算到账时间较长、部分份额存在汇率风险的问题。因此，投资者在选择时需谨慎权衡利弊。

七、全部互认基金名单及十问十答

本文附上了全部互认基金名单及十问十答，供投资者参考。投资者可以根据自己的需求和风险承受能力，选择适合自己的互认基金产品。

综上所述，互认基金作为跨境投资的一种新方式，为内地投资者提供了更多的投资选择和机会。然而，投资者在选择时也需谨慎评估自身风险承受能力和投资目标，并选择适合自己的基金产品。同时，关注费率、资金效率、汇率风险等问题也是必不可少的。希望本文能为您提供有益的参考和帮助。